财富战争

出版时间：2008-6  出版社：中国纺织  作者：程碧波  页数：300  
Tag标签：无  

前言

　　不管懂不懂经济，看了都会豁然开朗。”　　这句话很直白，不过它却是不知名的网友在网络上给我2003年一篇匿名文章起的标题。写那篇匿名文章的一个原因，是另一个网友在清华BBS上问我：“你为什么不把你的思想写得简单易懂，让大家都知道呢？”　　他的建议让我心动。　　2003年以前，中国经济学术界比今天还要故步自封。他们的主要理念是：经济跟武大郎做烧饼没有什么区别，饼做大了才有吃的，饼吃多了就做不了饼了；钱再多也不能当饼吃，所以钱是没有用的。　　形象地说，他们用了很多复杂的数学工具和模型来干这些事情：使用集合论来论证面粉如何揉成饼，使用拓扑学来计算饼的形状，使用动态优化来计算分饼的过程，使用随机过程来计算如何在饼分不均匀的情况下让人们承认自己的饼其实价值蛮不错的……最后，他们把钞票包在饼上，经过复杂的数学计算，宣布说钞票并没有增加饼的营养，因此钞票是中性的……　　假如深入学习过经济学，就应该能一眼看出上面的故事在指哪些主干理论。和这些人争论是一件很累的事情，一分钟就可以说清楚的问题，他们会在无关问题上和你纠缠几年。　　幸或是不幸，在中国理论学者走向世界受到热烈欢迎后，中国企业跟着走向世界就遭到了美国、欧洲等国家的行政司法封杀。无情的事实，不知道学术界面对公众是否心虚。　　新思想之所以被接受，永远不是因为说服了旧思想而得到承认，而是因为掌控旧思想的人已经死去。不过等着别人死还要很长时间，不如让学术走向大众，走向不曾掌控任何思想的大众。　　网友的建议使我有了2003年这篇刻意为网络而写的货币经济分析匿名文章。全文不在这里说了，文章最后说：　　“中国经济要正常运转，必须削掉这道悬河。加强对垄断利润的税收，加强打击资金外逃，实行财产登记制度，增设遗产税。加大教育投入，加大社保医疗等公共福利设施投入。切实保障工人权利，提高我国劳动力素质，不要老是以廉价劳动力为荣。把外向型经济转为内向型经济。以上措施，可以相当于中央银行紧缩银根给投资造成的影响一样，但是却可以刺激投资的积极性和增加消费，削去悬河，因此与仅仅紧缩银根不可同日而语。对于目前的外汇储备，除了保留必需的用来稳定市场的部分外，应当用以购买战略资源或者技术，通过这种方式把美元抛出去，以绝国际社会之话柄，并同时让外汇切切实实地用来建设中国，而非像守财奴一般抱着外汇压箱底。要是中国以后被迫抛出美元之时，是通过吸纳人民币来抛出美元，中国央行还自以为是执行外汇调控政策，则中国数十年之积累，转眼便灰飞烟灭，一场空矣。一句话，解决外汇困境，攘外必先安内。”

内容概要

　　《财富战争（第2版）》把货币金融运行的原理与货币经济的历史事实、历次货币大战的操作手法和结果演变融为一体，把国际金融和国内金融的运作原理和图像完整地展现在读者面前，使读者能感同身受地与当时的货币决策者一起，判断各种策略的全局性后果。　　作者从历史、现实和未来，从中国到世界，对美联储是私人的吗私人银行如何发行钞票债券、基金和票据能取代基础货币吗黄金是否能卷土重来谁决定钞票发行：银行还是政府中国巨额外汇怎么办应对美元体系、欧元体系，是否应该建立亚洲货币新秩序等问题在《财富战争（第2版）》都有清晰的说明。　　不管读者懂不懂经济，读过《财富战争（第2版）》后都犹如俯视经济沙盘一样，对当前的经济运行情况豁然开朗。

作者简介

　　程碧波，复旦大学物理系物理学学士，清华大学经济管理学院技术经济及管理系硕士，中国社会科学院研究生院理论经济学博士。近年来，广泛研究了国际、国内金融和经济问题。现就职于某干部管理学院。出版过经济学术著作《国计学》、经济学童话《狐狸梦》，在国内外著名经济、金融杂志上发表过多篇论文。

书籍目录

第一部分 巨变前夕引子第1章 令人困惑的中国经济第2章 进退维谷第1节 提高人民币汇率第2节 让人民币汇率市场化第3节 人民币汇率低估了40%第4节 为什么通货膨胀人民币反而升值第二部分 货币的秘密第1章 老掉牙的故事第1节 货币与汇率第2节 为什么要有本位货币第3节 货币的历史分权：足值与不足值第4节 良币与劣币：谁驱逐谁第2章 被扭曲的历史：中国与欧洲第1节 欧洲重农轻商的传统第2节 古中国的商业与国计文明第3节 十字军东征与欧洲崛起第3章 指向新大陆：有缺陷的货币第1节 谁让哥伦布起航第2节 本位货币的扩张第3节 债券、基金和票据能取代本位货币吗第4节 撞开黄金之门第4章 中国与幸运擦肩而过第1节 谁让郑和抛锚第2节 中国古典货币制度：让历史告诉未来第5章 从私人信用货币到中央银行第1节 私人信用货币时代第2节 为什么私人信用货币不稳定第3节 从金木位到美联储第4节 美联储是私人的吗第5节 政府可以发钞票吗第6节 美联储是独立行使货币职能吗第6章 商业银行货币扩张的全新认识第1节 失业货币、独立货币与信贷对冲第2节 储蓄越多准备金比率越高吗第3节 货币过剩：资金紧张与潜在通货膨胀的孪生怪胎第7章 宏观货币流动图第1节 大规模并行的串联过程：实物流与货币流第2节 是储蓄大于投资导致中国经济扭曲吗第3节 外汇收入与钞票印刷第4节 索罗斯为何推崇信贷周期：失去意义的货币流通速度第5节 净出口趋零的高外贸依存度经济第三部分 金融武器第1章 治世还是乱世：原生资产及其衍生品第1节 原生资产及其衍生品第2节 四两拨千斤：衍生品的保证金第2章 螺蛳壳里的金融理论第1节 时空互换的金融隧道：风险收益率第2节 风险干涉第3节 致命错误1：混淆实物与货币的资产定价第4节 均衡风险收益率的组合和替换第5节 致命错误2：衍生品定价的风险中性第6节 真正的微观资产及其衍生品定价第7节 现实操作：有限对冲与风险分离第8节 脱掉对冲基金的外衣第3章 宏观的颠覆：走向现实第1节 数学包装下的金融占星术第2节 资产贴现的真实面目：价值重组第3节 虚拟经济的总价值第4节 虚拟经济的货币扩张第4章 货币的控制与反控制第1节 远期价格第2节 利率期限结构：远期收益率第3节 致命错误3：不可贸易部门的汇率第4节 致命错误4：利率平价第5节 衍生品指标：利率平价差第6节 利率影响下的次稳态汇率偏移第7节 隔山打牛：汇率套利第8节 汇率变化的主动与被动第四部分 宏观无衡价，操之平天下第1章 国家储备第2章 国际贸易的利益衡量第1节 谁能从比较优势中获益第2节 技术密集是劳动密集，资本密集是劳动节 约第3节 国内外的贸易利益衡量第4节 外资投资与外债利益衡量第5节 内债和外债利益衡量第3章 赋税对产业的影响第1节 赋税、地租与囤积第2节 赋税征收与产业发展第五部分 改变历史的货币战争之一货币天然不是金银：强者为王第1章 中国梦魇：信用货币时代败于白银时代第2章 白银时代VS黄金时代：中国衰落和欧洲崛起第3章 骑在金本位上的世界货币：英镑第4章 一战英国再废金本位第5章 笑里藏刀：英美金本位与世界央行之争第6章 易反易覆：美国再废金本位第7章 戴镣铐的准世界货币：特别提款权第六部分 改变历史的货币战争之二现代货币战争第1章 美日之战：广场协议第1节 诱敌深入：日美布子第2节 沐猴而冠：负责任大国的诱饵第3节 声东击西：逆差障眼术第4节 暗度陈仓：浮华背后第5节 将计就计：日本反噬第6节 釜底抽薪：日本后院起火第2章 美欧之战：谁是王者第1节 一揽子货币本位第2节 双中心汇率的命门第3节 单一货币本位第4节 欧洲中央银行分权体系第5节 欧洲中央银行体系的命门第6节 合纵连横：没有永远的朋友第3章 拉美沉陷：沦为后院第1节 民族独立第2节 引狼入室第3节 芝加哥boy：第五纵队第4节 被割开的血管第4章 美亚之战：其血玄黄第1节 借尸还魂：危机再现第2节 扣动扳机：美国穆迪评级第3节 十面埋伏：汇、股、币立体战争第4节 绵里藏针：新台避战第5节 货币局制度第6节 瞒天过海：直逼中国本土第7节 战龙在野：中国破釜一搏第七部分 中国：决战未来第1章 战略布局第1节 准进不准出第2节 主权基金输出第3节 打压房地产第4节 健全社保扶持实业第5节 可控通货膨胀与人民币缓慢升值并存第6节 推迟衍生品开放第7节 外资引进原则：压强敌扶弱友第8节 让欧洲知道真正的敌人第2章 战略决战第1节 以退为进第2节 群雄逐鹿第八部分 亚洲货币新秩序第1章人民币之锚：小稳大动第2章 加速亚洲经济交融第3章 创建亚洲货币基金组织第4章 被打人冷宫的黄金第5章 三国鼎立第九部分 用谁的教科书第1章 西方经济学在说什么第1节 经济诸理论的渊源第2节 西方经济学：鲁滨逊的漂流第2章 西方特色与中国特色：西方经济学是否全盘通吃第3章 汉家本有国计：中国的“文艺复兴”后记

章节摘录

　　第3节　货币的历史分杈：足值与不足值　　前文提到的那个原始的实物交换故事，我们假定它发生在了亚洲，但同样的故事在古老的欧洲、中东也发生过。根据现代科学考证，原始人类都发源于非洲。我们假定这个考证正确。之后这些部落开始向广袤的地域迁移。其中一支向北穿过北非到达欧洲，而另一支则沿着太平洋岛屿向东，一直走到黄河流域。前者创造了辉煌灿烂的古希腊古罗马文明，而后者则创造了至今仍在闪耀光芒的中华文明。　　于是，货币的演化也因此分成了两个不同的方向。　　不清楚是欧洲的社会基础导致了其经济形态，还是其经济形态导致了其社会基础。总之，欧洲一直处于四分五裂的状态。中国历史上保持两千多年、强盛稳定的周朝、汉朝、唐朝、宋朝、明朝、清朝，对欧洲人来说简直就是个奢望。能保持数百年一统江山的大国，在欧洲只有罗马帝国、奥斯曼帝国做到了，而那也是典型的军国武治，例如公元前47年古埃及被罗马帝国占领，罗马大帝恺撒凯旋罗马时，展示了他们从埃及掠夺的2822个金冠，每个金冠重8公斤，共计22.58吨；还展示了白银1815吨。他们一旦停止扩张掠夺，缺少外界财富来源，帝国的分裂就不可避免。亚历山大帝国、查理曼帝国，都随着用武力征服别国的首领的去世而烟消云散。　　有一个关于欧洲文明和中华文明的比较：欧洲文明是扩张性文明，一旦停止扩张就无法生存下去。中华文明是封闭型文明，不扩张也能保持几百年的稳定。　　更有人把这种说法提高了一步：欧洲文明是雄性文明，具有主动性和扩张性；中华文明是雌性文明，具备被动性和内敛性。　　其实，这一切，即使不是全部，至少也有相当多的原因应归结于各自的货币理论和实践的发展。　　欧洲在罗马帝国灭亡以前就是封建领主制国家。被汉武帝驱逐的匈奴，经过了几百年的流浪，突然出现在了欧罗巴平原上。匈奴强大的武力把日耳曼蛮族从丛林中驱赶出来，并迫使其成为罗马帝国的附庸。匈奴给了罗马帝国一个沉重的打击，如果不是当时的基督教皇出城劝说匈奴首领阿拉提退兵，罗马帝国可能要早灭亡一百多年。不过从那以后，罗马帝国已经奄奄一息，直到公元476年，归附的日耳曼蛮族给了西罗马帝国最后一击，熊熊大火把天使之城罗马及其文明烧成一片废墟。欧洲文明之火一夜之间陡然熄灭。　　欧洲进入了没有文明照耀的中世纪。自那以后，欧洲再也没有统一过。直到公元8～9世纪，欧洲主要国家如法国、德国都还没有成型，只有法兰克、萨克森等部落漫无目的地穿梭在荒凉的丛林中。　　欧洲经历了漫长的封建诸侯时代。　　有人说，欧洲从奴隶社会过渡到封建社会，然后很快过渡到资本主义社会；而中国经历了几千年的封建社会，因此中国的封建社会时间最长，发展最为成熟，这种说法是不对的。　　“封建时代”的概念是在将中国历史与西方历史比较中提出来的。1899年，梁启超在《清议报》第17册（6月8日）和第26册（9月5日）上刊出了一篇名为“论中国与欧洲国体异同”的文章。梁启超认为，中国与欧洲国体的相同点在于，它们都依次经历了家族时代、酋长时代和封建时代这样三个时代，其间中国周代国体与欧洲希腊国体的相同点最多，即同为封建时代与贵族政治、列国分立。此时政府（即贵族）的权力甚重，过于国君，就像欧洲的所谓“少数共和政体”或“寡人政体”，尤其接近于古希腊的斯巴达。又由于作为此社会中之一部分的贵族与平民甚相亲，所以也可以视这一贵族政治时代为民权稍伸时代。　　“封建”一词的英文是feudal，指的是西欧中世纪的一种社会形态——王国中由国王分封贵族，公、侯、伯、子、男等爵位贵族都有自己的采邑，国王也有自己的采邑，贵族的领地由他们自己管理，他们有自己的亲兵卫队，自己发饷，领主世袭等。此所谓西欧资本主义革命前的封建社会。　　但在中国，这样的制度到了战国末期就崩溃了，虽然以后也出现过皇帝分封有功的大将、亲王等，例如，秦末的刘邦和项羽起兵，就是以取消秦帝国、恢复封建诸侯为号召的。作为封建贵族出身的项羽，在占领秦宫、逼退刘邦、分封天下诸侯之后，竟然没有想到自己做皇帝，而是甘于退回故土，做一个封建诸侯霸主。史书上说项羽贪恋故土，想向故人炫耀。其实项羽出身封建贵族，他所接受的封建诸侯思想才是其没有自己称帝而去恢复封建体制的原因。从某种意义上说，项羽是一个忠于自己理想的悲剧性人物。而刘邦则没有这些思想负担，他很快收回了全国的统治权（除了建国初期被迫分封韩信等异姓王外），摧毁封建制度，建立了像秦朝那样统一的国家。因此，总的来看，之后的中国实行的还是由中央派出官吏到全国各地管理地方事务、征兵收税的中央集权制度。　　用美国汉学家Herrlee G.Greel的话说，就是“二千多年以前的中国已有20世纪超级国家的形态”。　　中西的货币理论和实践，由此走向了历史分杈，其具体表现是足值与不足值之分。

媒体关注与评论

　　货币和金融在不同的时空有不同的特征。几千年跌宕起伏的世界货币、金融史是我们应认真汲取的宝贵财富，世界上各国和地区的货币、金融的风云变幻也为我们提供了做深入研究的多维视角。中国如何把握好金融全球化的历史机遇？中国金融业的发展、开放和监管必须从中国是一个大国的国情出发因势利导，兼顾发展、稳定、安全和效率。在此，我推荐读者与程碧波博士的《财富战争》一起共同思考货币和金融的规律。　　——邵长毅 经济学博士 银监会国际部高级经济师 中央财经大学国际金融研究中心访问研究员　　在金融全球化的时代，不承认不同国家和地区之间的金融利益可能会出现类似战争性质的冲突未免天真，但是夸大这种冲突而认为处处是阴谋、事事是陷阱也必然会导致封闭与恐慌。甚嚣尘上的金融阴谋论，实际上反映的是对全球化时代金融市场运行规律缺乏了解的恐惧感和不安全感。在任何一个新兴市场的全球化过程中，都会不同程度产生这样的恐惧感和不安全感，克服这种状况的重要途径，就是多元化的研究和多渠道的学习，因此，我推荐大家与程碧波博士的《财富战争》一起，共同探讨目前我们还找不到标准答案、也充满不确定性的许多金融问题。　　——巴曙松 研究员 博士生导师 国务院发展研究中心金融研究所副所长 中央人民政府驻香港联络办公室经济部副部长

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